เน้นหุ้นรายตัว (วันที่ 5 กรกฎาคม 2565)

อย่างไรก็ตาม ดัชนียังปรับขึ้นในกรอบจำกัดเนื่องจากนักลงทุนระมัดระวังเพื่อรอดูการประชุมของ ECB

 

แนวโน้มตลาดหุ้นวันนี้     

ประเมิน SET แกว่งตัว 1,545 - 1,560 จุด แม้ดัชนีจะได้แรงหนุนการซื้อดักงบ 2Q22 , Fund flow ต่างชาติพลิกเป็นซื้อสุทธิและการ Cover short หลังดัชนีฟื้นตัวขึ้น อย่างไรก็ตามตัวเลข PMI ภาคการผลิตและบริการสหรัฐเดือนก.ค.ลงต่ำกว่า 50 บ่งบอกถึงภาคธุรกิจสหรัฐหดตัว ประกอบกับการลดความเสี่ยงก่อนประชุม FOMC ที่คาดว่าจะขึ้นดอกเบี้ยอีก 0.75% จะกดดันต่อทิศทางดัชนี 

26 -27 ก.ค. ติดตามการประชุม FOMC คาดขึ้นอัตราดอกเบี้ย 0.75% เป็น 2.5% 

 

กลยุทธ์การลงทุน: Selective Buy

        MTC SAWAD KTC AEONTS ASK กลุ่มไฟแนนท์อานิสงส์ US Bond yield อ่อนตัวลง

        GPSC BGRIM GULF RATCH SCGP SCC  อานิสงส์ราคาน้ำมันดิบอ่อนตัวลง

        กลุ่มหุ้นที่คาดว่างบ 2Q22 เติบโต CKP GFPT TFG PTTEP TOP SPRC BANPU SNNP BEM CPN CENTEL

 

หุ้นแนะนำวันนี้

SNNP (ปิด 15.30 ซื้อ/เป้า 18) เราปรับคำแนะนำขึ้นจาก ถือ เป็น ซื้อ สะท้อนแนวโน้มกำไรที่แข็งแกร่งใน 2Q22 และในปีหน้า เบื้องต้นเราคาดกำไรสุทธิ 2Q22 ประมาณ 125 ล้านบาทเพิ่มขึ้น 19%qoq และ 63%yoy ขณะที่ในระยะสั้นได้ Sentiment บวกจากราคาข้าวสาลีที่ลดลงแรง

TTB (ปิด 1.17 ซื้อ/เป้า 1.60 บาท) มีกำไรสุทธิ 2Q22 ที่ 3.4 พันล้านบาทเพิ่มขึ้น 8%qoq และ 15%yoy ส่งผลให้ครึ่งปีแรกมีกำไรสุทธิคิดเป็น 52% ของประมาณการกำไรสุทธิทั้งปีจึงทำให้ปีนี้กำไรสุทธิน่าจะทำได้ตามเป้าที่ 1.2 หมื่นล้านบาทเพิ่มขึ้น 20%yoy

บทวิเคราะห์วันนี้

TOP (ปิด 50 ซื้อ/เป้า 63 บาท), ICT sector, Banking sector

 

ประเด็นสำคัญวันนี้

(+) จบศึกอภิปรายไม่ไว้วางใจ นายกฯ และ 11 รมต. ยังได้ไปต่อ: ผลการอภิปรายไม่ไว้วางใจเป็นไปตามที่เราคาดไว้ โดยที่ประชุมสภาผู้แทนฯ ลงคะแนนไว้วางใจให้ท่านนายกฯ และ 11 รมต. ให้ปฏิบัติหน้าที่ต่อ โดย พล.อ.ประวิตร วงศ์สุวรรณ ได้รับคะแนนไว้วางใจมากที่สุด 268 คะแนน และมีนาย จุรินทร์ ลักษณวิศิษฐ์ ได้คะแนนไว้วางใจน้อยที่สุด 241 คะแนน

(-) ฝีดาษลิงยังประมาทไม่ได้หลัง WHO ประกาศให้เป็นภาวะฉุกเฉินระหว่างประเทศ: เมื่อสุดสัปดาห์ที่ผ่านมาองค์การอนามัยโลก (WHO) ออกประกาศให้โรคฝีดาษลิง เป็นภาวะฉุกเฉินด้านสาธารณสุขระหว่างประเทศ (PHEIC) หลังจากพบผู้ติดเชื้อมากกว่า 16,000 ราย และมีผู้เสียชีวิตแล้ว 5 ราย จาก 75 ประเทศทั่วโลก เป็นลบต่อ Sentiment การลงทุนของกลุ่มท่องเที่ยวโดยเฉพาะหากประเทศต่างๆ กำหนดข้อจำกัด หรือออกมาตรการเพื่อป้องกันการระมาดที่มากขึ้น

(+/-) FED Meeting คาดขึ้นดอกเบี้ย 0.75% แต่ตลาดรับรู้ไปแล้ว: เราและตลาดคาดว่า FED จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 0.75% จาก 1.5-1.75% เป็น 2.25-2.5% สอดคล้องกับ CME Group ซึ่งใช้การวิเคราะห์การซื้อขายในตลาดอัตราดอกเบี้ยล่วงหน้า (Fed watch tool) คาดมีความน่าจะเป็น 80.5% ที่เฟดจะขึ้นดอกเบี้ย 0.75% และมีความน่าจะเป็นเพียง 19.5% คาดว่าเฟดจะขึ้นดอกเบี้ย 1%