วิเคราะห์แนวโน้มตลาด : บล.โกลเบล็ก พักตัว

ส่งผลให้ดัชนี SET Index ปิดตลาดที่ 1,370.83 จุด -7.87 จุด -0.57% มูลค่าการซื้อขาย 38,384.79 ลบ. Program Trading -2,130.57 ลบ. ต่างชาติ -3,150 ลบ. TFEX -22,068 สัญญา ตราสารหนี้ +596.26 ลบ.

ปัจจัยบวก    

+ นางคริสติน ลาการ์ด ประธานธนาคารกลางยุโรป (ECB) ส่งสัญญาณปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนหน้า หากข้อมูลบ่งชี้เงินเฟ้อชะลอตัว
+ สภาธุรกิจตลาดทุนไทย (FETCO)-สำนักงานก.ล.ต. เห็นชอบแพ็กเกจ Tax Saving Fund ตามแนวทางสมาคมบริษัทจัดการลงทุน (AIMC) หรือ สมาคมบลจ. มั่นใจเป็นแนวทางที่ดีสุด ใช้เกณฑ์ใกล้เคียงกับกองทุน LTF เน้นลงทุนหุ้นไทย 100%
+ รายงานข่าวจากทำเนียบรัฐบาล เปิดเผยว่า ขณะนี้ นายเศรษฐา ทวีสิน นายกรัฐมนตรี ได้สั่งการให้กระทรวงการคลังเร่งปรับแผนการนำบริษัท การบินไทย จำกัด (มหาชน) ออกจาก แผนฟื้นฟูกิจการ เพื่อนำกลับเข้ามาซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (ตลท.) ให้ได้เร็วขึ้นภายในปลายปี 67 นี้

ปัจจัยลบ 

- ดัชนีดาวโจนส์ปิดปรับตัว ลดลง 201.95 จุด หรือ -0.51% หลังจากรายงานการประชุมของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ระบุว่ากรรมการเฟดกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อ ขณะที่นักลงทุนจับตาผลประกอบการของบริษัทอินวิเดีย (Nvidia) ซึ่งเป็นผู้ผลิตชิปปัญญาประดิษฐ์ (AI) รายใหญ่ของสหรัฐ
- สัญญาน้ำมันดิบ WTI ลดลง 1.09 ดอลลาร์ หรือ -1.39% ปิดที่ 77.57 ดอลลาร์/บาร์เรล ปิดลบติดต่อกันเป็นวันที่ 3 หลังจากรายงานการประชุมของเฟด บ่งชี้ว่ากรรมการเฟดมีความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อ ซึ่งทำให้นักลงทุนวิตกว่าเฟดอาจจะตรึงอัตราดอกเบี้ยที่ระดับสูงเป็นเวลานานและส่งผลกระทบต่ออุปสงค์น้ำมัน
- FedWatch Tool ของ CME Group บ่งชี้ว่า นักลงทุนให้น้ำหนักเพียง 59% ในการคาดการณ์ว่าเฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยครั้งแรกของปีนี้อย่างน้อย 0.25% ในการประชุมเดือนก.ย. ซึ่งลดลงจากระดับ 65.7% ในการสำรวจวันก่อนหน้า

 

- นายริชี ซูนัค นายกรัฐมนตรีอังกฤษ ประกาศยุบสภา พร้อมกับจัดการเลือกตั้งทั่วไปในวันที่ 4 ก.ค.
-ธปท. เปิดยอดลูกหนี้ "เข้าขายเป็นหนี้เรื้อรัง" และ "เป็นหนี้เรื้อรัง" รวมกว่า 1.8 ล้านบัญชี วงเงินรวม 7.4 หมื่นล้านบาท ชี้หากยอดเข้าร่วมโครงการต่้า เตรียมสุ่มคุย "ลูกหนี้" และหารือ "แบงก์" เพื่อปรับมาตรการให้เหมาะสมมากขึ้น

แนวโน้มตลาดวันนี้  

คาดดัชนีในวันนี้มีโอกาสอ่อนตัวลงตามทิศทางตลาดต่างประเทศ โดยมีแรงกดดันจากรายงานการประชุมเฟด ระบุว่ากรรมการเฟดได้แสดงความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อ ขณะที่ราคาน้ำามันดิบ WTI ที่ปรับตัวลงกดดันหุ้นกลุ่มพลังงาน กรอบดัชนีในวันนี้ที่ 1,360-1,375 จุด

กลยุทธ์การลงทุน  

• Digital Wallet : CPALL BJC CRC DOHOME GLOBAL HMPRO
• ไมโครซอฟท์ ลงทุนดาต้าเซ็นเตอร์ : INSET SYMC INET ITEL TKC
• MSCI Rebalance มีผล 31 พ.ค. : Global Standard หุ้นเข้า – หุ้นออก BTS LH MTC Global Small Cap หุ้นเข้า BTS, JTS, LH, MTC หุ้นออก BLAND, DITTO, FORTH, KSL, MAJOR, PSL, RS, SGP, SPCG, WHAUP
• ราคาคริปโตปรับตัวขึ้น : JTS ZIGA BROOK TTA XPG

 

หุ้นรายงานพิเศษ  

TIDLOR ราคาเหมาะสม Bloomberg Consensus 25.09 บาท
upside 24% แนะนำ ซื้อ

•งวด 1Q67 มีกำไรสุทธิ 1,104 ล้านบาท +16%YoY +23%QoQ ทำสถิติสูงสุดใหม่และดีกว่าคาดการณ์ consensus 9.5% มีรายได้รวม 5,309 ล้านบาท +22%YoY ตามการเติบโตต่อเนื่องทั้งธุรกิจสินเชื่อ (สินเชื่อ +20%YoY, +3%QoQ) และนายหน้าประกันภัย (เบี้ยรับประกันภัย +23%YoY) cost to income ลดลงต่อเนื่องสู่ 54.1% จาก 55% ในปี 66 แต่ยังสูงกว่า peers

•%NPL 1.6% เพิ่มจาก 1.45% ณ ปลายปี 66 ระดับ Coverage Ratio อยู่ที่ระดับสูง 264% ขณะที่ credit cost ลดเหลือ 3.28% จากระดับสูงสุดรายไตรมาสที่ 4.22% ใน 4Q66

•ปี 67 มีเปัาเติบโต 10-20% ทั้งธุรกิจสินเชื่อและนายหน้าประกัน งวด 1Q67 ที่ผ่านมามีตัวเลขดีกว่าเป้า สินเชื่อ +21%YoY เบี้ยรับประกันภัย +23%YoY ซึ่งมีแนวโน้มเติบโตต่อเนื่องใน 2Q67 ทั้งนี้ Bloomberg consensus คาดกาไรปี 67 เฉลี่ย 4,680 ล้านบาท +23%YoY

•ความเห็น เราคาดว่ารายได้ 3Q67-4Q67 จะถูกกระทบจากปัญหาหนี้เสียรถยนต์มือสองที่เพิ่มขึ้นทำให้ยอดการผลิตรถยนต์ใหม่ชะลอตัว อย่างไรก็ตามคาดว่าการปรับปรุงกระบวนการผลิตให้มีประสิทธิภาพเพิ่มขึ้นและราคาน้ำมันทรงตัวหลังสถานการณ์ในตะวันออกกลางคลี่คลายทำให้ต้นทุนวัตถุดิบจะทรงตัว ฝ่ายวิจัยแนะนำ “ซื้อ” เนื่องจากคาดว่าผลประกอบการจะฟื้นตัวนับจากนี้

หุ้นมีข่าว

(+) WHA (Bloomberg consensus 6.00 บาท) จ่อปรับเป้ายอดขายที่ดินช่วงครึ่งหลังของปี 2567 หากสามารถปิดดีลลูกค้ารายใหญ่ได้อย่างน้อย 1 ดีลภายในไตรมาส 2/2567 นี้เผยเตรียมเข้าพัฒนานิคมอุตสาหกรรมแห่งที่ 2 ในเวียดนามพร้อมต่อยอดธุรกิจสาธารณูปโภค (ที่มา ทันหุ้น)

(+) DMT (Bloomberg consensus 14.30 บาท) แย้มศึกษาต้นทุนประมูลงานรัฐ ชี้ M82 จ่อเปิดขายซอง 1-2 เดือนนี้ แจงอยู่ระหว่างศึกษาธุรกิจใหม่หลายธุรกิจ พร้อมคงเป้าใช้ทางด่วนปีนี้โต 10% พร้อมเดินหน้าโครงการประหยัดพลังงาน-ลดปล่อยคาร์บอน ด้านบริษัทลูก "เอ สยาม" จ่อประมูลงานทั้งใน-ต่างประเทศ (ที่มา ทันหุ้น)

(+) ITEL (Bloomberg consensus 3.50 บาท) มองแนวโน้มผลการดำเนินงานในช่วงไตรมาส 2/2567 ปริมาณงานเพิ่ม รับแรงหนุนจากโครงการภาครัฐ เผย Backlog ในมือกว่า 2,471 ล้านบาท คาดว่าปี 2567 จะรับรู้รายได้ประมาณ 1,390 ล้านบาท ล่าสุด ก.ล.ต. ไฟเขียวนับหนึ่งไฟลิ่ง บริษัทย่อย "BLUE" คาดลงสนามเทรดช่วงไตรมาส 3-4/2567 (ที่มา ทันหุ้น)

(+) COCOCO (Bloomberg consensus 15.30 บาท) แย้มผลงานในไตรมาส 2/2567 สดใสต่อเนื่อง ตามฤดูกาลและสภาพอากาศร้อน ทำให้ยอดขายน้ำมะพร้าวเพิ่มสูงขึ้น พร้อมเตรียมเปิดตัว New Packaging (Slim can - PET) ครองตลาดปัจจุบันและขยายฐานลูกค้าใหม่ รวมถึงบุกตลาดออนไลน์ สร้างการเติบโตของแบรนด์ (ที่มา ทันหุ้น)