วิเคราะห์แนวโน้มตลาด : บล.กรุงไทย เอ็กซ์สปริง BOJ Meeting, US งบ Apple, Amazon

ส่วนแนวโน้มระยะสั้น ยังอยู่ในช่วงของการปรับลดลง เพื่อหาแนวรับหลัก อิงการเกิดจุด Lower High, Lower Low ต่อเนื่องเป็นวันที่ 8 กลยุทธ์ลงทุน แนะนำ รอซื้อเมื่อเกิดสัญญาณ Higher High, Higher Low เท่านั้น

ประเด็น Event สำคัญวันนี้

3Q24E Earnings Results: US โดย Consensus คาด Apple USD1.59 Vs Previous USD1.46; Amazon USD1.14 Vs Previous USD0.94; Mastercard USD3.74 Vs Previous USD3.39; Merck USD1.54 Vs Previous USD2.13; Comcast USD1.06 Vs Previous USD1.08; Intel -USD0.02 Vs Previous USD0.41

 

ตัวเลขเศรษฐกิจสำคัญ

US: PCE Price เดือน ก.ย. คาด +0.2% MoM, +2.1% YoY (Vs เดือน ส.ค. +0.1% MoM, +2.2% YoY) Core PCE Price เดือน ก.ย. คาด +0.3% MoM, +2.6% YoY (Vs เดือน ส.ค. +0.1% MoM, +2.7% YoY); US Personal Income/Spending เดือน ก.ย. คาด +0.3% MoM/+0.4% MoM (Vs เดือน ส.ค. +0.2% MoM/+0.2% MoM)

EU: Inflation rate เดือน ต.ค. คาด 0.1% MoM, 1.9% YoY (Vs เดือน ก.ย. -0.1% MoM, +1.7%YoY) Core Inflation Rate เดือน ต.ค. คาด 2.6% YoY (Vs เดือน ก.ย. 2.7% YoY) Unemployment Rate เดือน ก.ย. คาด 6.4% (Vs เดือน ส.ค. 6.4%)

Thailand: Current Account เดือน ก.ย. คาด +USD0.7bn. (Vs เดือน ส.ค. +USD1.4bn.) Private Consumption/Investment เดือน ก.ย. คาด 0.8%/0.7% MoM (Vs เดือน ส.ค. 0.5%/-3.3% MoM) Retail Sales เดือน ส.ค. คาด +25% YoY (Vs เดือน ก.ค. +21.7% YoY) Industrial Production เดือน ก.ย. คาด -0.3% YoY (Vs เดือน ส.ค. -1.91% YoY)

Japan: BOJ Meeting คาดคงดอกเบี้ยที่ 0.5%

China: NBS Mfg PMI/Service PMI เดือน ต.ค. คาด 50.0/50.4 (Vs เดือน ก.ย. 49.8/50.0) ส่วน NBS General PMI เดือน ต.ค. คาด 50.6 (Vs เดือน ก.ย. 50.4)

กลยุทธ์การลงทุนสัปดาห์นี้: แนะนำ KBANK SISB ADVANC

 

Strategic daily picks

KBANK    ปิด 145.50 บาท/แนวรับ 140.00 บาท แนวต้าน 153.00 บาท

กำไรสุทธิใน 9M24 อยู่ที่ 3.81 หมื่นล้านบาท (+15% YoY) คิดเป็น 82% ของประมาณการปี โดยใน 4Q24E คาดว่ากำไรจะถูกกดดัน QoQ จากการเพิ่มขึ้นของ Cost to income ตามปัจจัยฤดูกาล เนื่องจากธนาคารมักมีค่าใช้จ่ายสูงในช่วงปลายปี อย่างไรก็ตาม KTX ยังคงประมาณการกำไรจะเติบโตเฉลี่ยปีละ 8.5% ในปี 2024-26E และมูลค่าเหมาะสม 12M FWD ที่ 150.00 บาท

SISB    ปิด 33.50 บาท/แนวรับ 31.00 บาท แนวต้าน 35.50 บาท

ภาพรวมผลการดำเนินงานใน 3Q24 น่าจะออกมาดีตามแผนงานที่บริษัทกำหนดไว้ เนื่องจากมีนักเรียนใหม่เข้าระบบโรงเรียนในเครือมากขึ้น ทั้งนักเรียนไทยและต่างชาติ โดยในช่วงเปิดเทอม 1 (เดือน ส.ค. 2024) ปีการศึกษา 2024/2025 มีนักเรียนใหม่เข้าสู่ระบบเกิน 300 คน ทำให้มีนักเรียนในระบบรวมเกิน 4,500 คน แล้ว ทั้งนี้ Bloomberg Consensus ประมาณการกำไรสุทธิ 3Q24 ที่ 225.67 ล้านบาท (+75.57% YoY) และมูลค่าเหมาะสม 42.74 บาท

ADVANC     ปิด 268.00 บาท/แนวรับ 258.00 บาท แนวต้าน 280.00 บาท

ADVANC ลงนามสินเชื่อสีเขียวเพื่อสิ่งแวดล้อม (Green Loan) ครั้งแรกในอุตสาหกรรมโทรคมนาคมไทย มูลค่ารวม 2 พันล้านบาท ระยะเวลา 7 ปี จากธนาคารพันธมิตร (BAY, KBANK, KTB) นอกจากนี้ ล่าสุดบริษัทต่อยอดบริการ Open API ด้วยผนึกกำลังกับ Bridge Alliance เชื่อมต่อเครือข่ายระหว่างประเทศผ่านแพลตฟอร์ม BAEx เพื่อให้บริการโทรคมนาคมจากผู้ให้บริการต่าง ๆ ได้เพิ่มขึ้น และครอบคลุมพื้นที่ให้บริการได้มากยิ่งขึ้น ทั้งนี้ Bloomberg Consensus ประมาณการกำไรสุทธิ 3Q24 ที่ 8.44 พันล้านบาท (+3.55% YoY) และมูลค่าเหมาะสม 286.99 บาท