MSCI Rebalance (27 พ.ค.64)

ตลาดหุ้นเมื่อวันอังคาร

SET Index บวกแรง 17 จุด (+1.08%) ปิดที่ 1,568.58 จุด ปรับขึ้นตามตลาดหุ้นต่างประเทศ ตอบรับ US Bond yield เริ่มชะลอตัว และยังได้แรงหนุนจากยอดส่งออกของไทยเดือน เม.ย. เติบโตแรงกว่าที่ตลาดคาดไว้ กลุ่มอิเล็กฯ พลังงาน ไฟแนนซ์ และธนาคารปรับขึ้นหนุนดัชนี

แนวโน้มตลาดหุ้นวันนี้     

คาด SET แกว่งตัว 1,560 – 1,580 จุด แม้ดัชนีจะได้แรงหนุนจากความเห็นจนท.เฟดหลายท่านที่เชื่อมั่นว่าเฟดจะสามารถรับมือกับภาวะเงินเฟ้อที่พุ่งสูงขึ้นได้และเศรษฐกิจสหรัฐกำลังฟื้นตัวอย่างแข็งแกร่งซึ่งเป็นบวกต่อการฟื้นตัวเศรษฐกิจโลก อย่างไรก็ตาม วันนี้ 27 พ.ค. MSCI จะ Rebalance ปรับลดน้ำหนักหุ้นไทยลง 0.1% ส่งผลให้ Fund flow ต่างชาติยังคงไหลออกและจะกดดันให้ภาวะตลาดผันผวน 

กลยุทธ์การลงทุน: Selective Buy

• BCH CHG BDMS การฉีดวัคซีน covid ให้ประชาชนและผู้ประกันสังคม ม.33
• หุ้นเข้า MSCI รอบใหม่มีผล 27 พ.ค. SCGP CBG เพิ่มน้ำหนัก OSP KTC STGT BH / Small Cap  ACE PSL RCL SCC SINGER SYNEX TTA TOA
• ระวังหุ้นที่ถูกถอดออก KBANK-F DTAC ลดน้ำหนัก PTT KBANK INTUCH CPN SCC CPALL EGCO TU

หุ้นแนะนำวันนี้

• BCH (ปิด 20.3 ซื้อ/เป้า 24 บาท) คาดกำไรสุทธิ 2Q21 โตแรงจากยอดตรวจคัดกรองหาเชื้อ Covid-19 เพิ่มขึ้นแบบก้าวกระโดค เบื้องต้นคาดมียอดตรวจทั้งหมด 5 แสนรายเพิ่มขึ้น 300%qoq จาก 128,700 รายใน 1Q21
• EPG (ปิด 12.4 ซื้อ/เป้า 16 บาท) คาดกำไรสุทธิ 4Q21 (ม.ค.- มี.ค. 21) ที่ 456 ล้านบาทเพิ่มขึ้น 6%qoq และ 86%yoy ทำสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์จากผลกำไรที่ดีขึ้นทั้ง 3 ธุรกิจ (ฉนวน, ชิ้นส่วนยานยนต์ และ แพ็คเกจจิ้ง)

บทวิเคราะห์วันนี้

BCH (ปิด 20.3 ซื้อ/เป้า 24 บาท), TWPC (ปิด 5.4 ปรับลดเป็นถือ/เป้า 5.6 บาท)

ประเด็นสำคัญวันนี้

• (+/-) ดาวโจนส์และน้ำมันดิบประคองตัวรอปัจจัยหนุนใหม่: 2 วันที่ผ่านมาทั้งดัชนีดาวโจนส์และราคาน้ำมันดิบผันผวนในกรอบแคบ ในส่วนของราคาน้ำมันดิบแม้เมื่อคืนตัวเลขสต๊อกน้ำมันดิบจะลดลง 1.7 ล้านบาร์เรลมากกว่าที่ Consensus คาดว่าจะลดลง 1 ล้านบาร์เรล แต่ข่าวอิหร่านจะกลับมาส่งออกน้ำมันและจีนปราบปรามการปั่นราคาโภคภัณฑ์ยังคอยกดดัน
• (+) ส่งออกไทยเดือน เม.ย. โตแรงจากฐานต่ำและ ศก.ประเทศคู่ค้าฟื้นตัว: กระทรวงพาณิชย์รายงานยอดส่งออกเดือน เม.ย.เพิ่มขึ้น 13.09%yoy มากกว่าที่ Bloomberg Consensus คาดไว้ที่ 10.4%yoy รวม 4 เดือนแรกขยายตัว 4.78%yoy แต่หากไม่รวมรายการที่เป็นน้ำมัน, ทองคำ และอาวุธ ยอดส่งออกจะขยายตัวสูงถึง 25.7%yoy (รวม 4 เดือนขยายตัว 11.6%)
• (+/-) ติดตามสหรัฐประกาศ GDP 1Q21 และ PCE Price Index จับสัญญาณเงินเฟ้อ: คืนวันนี้สหรัฐจะประกาศ GDP 1Q21 ครั้งที่ 2 Consensus คาดขยายตัว 6.5% สูงขึ้นจากครั้งที่ 1 ที่ 6.4% และมากกว่า 4Q21 ที่ขยายตัว 4.3% ส่วนพรุ่งนี้ติดตามดัชนีการใช้จ่ายของผู้บริโภค (PCE Price Index) ซึ่งเป็นตัวแทนเงินเฟ้อของเฟด Consensus คาดตัวเลขดังกล่าวจะพุ่งขึ้นเป็น 2.9% ในเดือน เม.ย. จาก 1.8% ในเดือน มี.ค. ซึ่งสูงกว่าเป้าหมายเงินเฟ้อของเฟดที่ 2%